Według znanego analityka branżowego, Ming-Chi Kuo, NVIDIA zrestrukturyzowała swój plan działania dotyczący architektury „Blackwell”, kładąc nacisk na projekty z dwoma matrycami i technologią pakowania CoWoS-L. Nowy plan działania eliminuje kilka produktów z pojedynczą matrycą, w których zastosowanoby opakowanie CoWoS-S, zmieniając strategię produkcyjną firmy NVIDIA. Seria 200 będzie wykorzystywać wyłącznie konstrukcje z podwójną matrycą i opakowaniem CoWoS-L, obejmujące systemy GB200 NVL72 i HGX B200. Szczególnie nieobecny jest oczekiwany wcześniej wariant z pojedynczą matrycą B200A. Seria 300 będzie obejmować zarówno opcje z podwójną, jak i pojedynczą matrycą, chociaż NVIDIA i dostawcy usług w chmurze priorytetowo traktują system z podwójną matrycą GB200 NVL72. Począwszy od pierwszego kwartału 2025 r. NVIDIA zmniejszy produkcję serii H, która wykorzystuje opakowania CoWoS-S, jednocześnie zwiększając produkcję serii 200. To przejście wskazuje na znacznie zmniejszony popyt na pojemność CoWoS-S do 2025 r.
Chociaż masowa produkcja systemów B300 wykorzystujących CoWoS-S z pojedynczą matrycą planowana jest na rok 2026, w tej chwili koncentrujemy się na produktach CoWoS-L z podwójną matrycą. Z punktu widzenia TSMC przejście między generacjami Blackwell wymaga minimalnych dostosowań procesów, ponieważ oba wykorzystują podobne procesy na początku linii, a potrzebne są jedynie modyfikacje na końcu linii. Partnerzy w łańcuchu dostaw w dużym stopniu uzależnieni od produkcji CoWoS-S odczuwają poważne skutki, co znajduje odzwierciedlenie w niedawnych korektach cen akcji. Jednakże NVIDIA utrzymuje, iż zmiana ta odzwierciedla ewolucję strategii produktu, a nie słabość popytu rynkowego. TSMC w dalszym ciągu zwiększa pojemność CoWoS-R, jednocześnie spowalniając ekspansję CoWoS-S, postrzegając sztuczną inteligencję i obliczenia o wysokiej wydajności jako czynniki stałego wzrostu pomimo zmian w technologii pakowania.
Source link
